Kraken 手续费返还方法详解
Kraken 作为全球领先的加密货币交易所之一，以其安全、可靠和多样化的交易品种而闻名。对于频繁交易的用户来说，手续费是不可忽视的成本。虽然 Kraken 不提供传统意义上的“手续费返还”，但它通过交易量分级制度和做市商激励计划，实际上达到了降低甚至部分返还手续费的效果。本文将深入探讨 Kraken 如何通过这些机制，让用户有机会降低交易成本。
1. 交易量分级制度：等级越高，费用越低
Kraken 的手续费结构采用 交易量分级制度 ，旨在根据用户的交易活跃度提供更具竞争力的费率。该制度的核心在于，用户在过去 30 天内的交易总额越高，其享受的手续费率就越低。这种设计不仅鼓励大额交易，也回馈了长期在 Kraken 平台上进行交易的忠实用户。
- 如何计算交易量？
- 交易量等级划分和对应费率：
- 如何提升交易量等级？
- 增加交易频率： 提高交易的频率，即使单笔交易金额较小，也能逐渐累积总交易量。需要注意的是，过于频繁的小额交易可能会增加交易成本，因此需要在交易频率和成本之间进行权衡。
- 增加单笔交易额： 适当增加每次交易的金额，有助于更快地达到更高的交易量等级。然而，在增加交易额时，需要充分考虑自身的风险承受能力，避免过度承担风险。
- 谨慎使用杠杆交易： 杠杆交易（如保证金交易）可以放大交易额，从而加速交易量等级的提升。然而，杠杆交易同时也放大了潜在的盈利和亏损，因此务必谨慎使用，并充分了解杠杆交易的风险。在使用杠杆之前，应进行充分的风险评估和资金管理，确保能够承受潜在的亏损。
- 参与 Kraken 的活动： Kraken 可能会定期或不定期地举办各种交易竞赛、促销活动或返佣活动。参与这些活动不仅可以增加交易量，还有机会获得额外的奖励，从而进一步降低交易成本。关注 Kraken 的官方公告和社交媒体渠道，及时了解最新的活动信息。
- 利用 API 交易： 对于有一定编程基础的用户，可以考虑使用 Kraken 提供的 API 接口进行自动化交易。通过 API 交易，可以更高效地执行交易策略，从而增加交易频率和交易量。
Kraken 统计用户过去 30 天内所有符合条件的交易金额总和，以此作为交易量等级划分的依据。这些交易包括现货交易、杠杆交易（如保证金交易和期货交易），以及其他指定的交易类型。然而，需要特别注意的是，某些特定类型的交易，例如稳定币交易对、特定法币交易对或促销活动中的交易，可能适用不同的费率计算方式或者被排除在交易量计算之外。因此，务必仔细查阅 Kraken 官方手续费页面或相关公告，以获取最准确和最新的计算规则和适用范围。
Kraken 将用户划分为若干个不同的交易量等级，每个等级对应一组特定的手续费率。通常情况下，交易量等级越高，所享受的 Maker (挂单) 和 Taker (吃单) 手续费率就越低。具体的等级划分标准、交易量范围以及对应的 Maker 和 Taker 手续费率，都可以在 Kraken 官方网站的“费用”或“手续费”页面找到。这些信息通常以清晰的表格形式呈现，方便用户快速了解各个等级的费率情况。
举例（以下数据仅为示例，反映的是一种可能的费率结构，实际费率请务必参考 Kraken 官方数据）：
| 等级 | 30 天交易量 (美元) | Maker Fee (%) | Taker Fee (%) |
|---|---|---|---|
| 0 | < $50,000 | 0.16% | 0.26% |
| 1 | $50,001 - $100,000 | 0.14% | 0.24% |
| 2 | $100,001 - $250,000 | 0.12% | 0.22% |
| 3 | $250,001 - $500,000 | 0.10% | 0.20% |
| 4 | $500,001 - $1,000,000 | 0.08% | 0.18% |
| 5 | > $1,000,000 | 0.00% | 0.16% |
从上表的示例可以看出，随着交易量的增加，Maker 和 Taker 的手续费率均呈现下降趋势。对于交易量达到最高等级的用户，Maker 手续费甚至可以降低至 0%，从而显著降低交易成本。
提升交易量等级的关键在于持续增加交易活动的频率和规模。以下是一些可行的策略：
2. 做市商激励计划：提供流动性，获得奖励
除了交易量分级制度，Kraken 还设有 做市商激励计划 ，旨在鼓励用户积极参与市场流动性建设。做市商（Market Maker）是指通过持续挂单，在买卖盘口附近创建订单簿深度的交易者。他们的行为显著缩小买卖价差（Bid-Ask Spread），降低交易滑点，提高市场效率，使其他交易者更容易以理想价格成交。
- 什么是 Maker 和 Taker？
- Maker (挂单方): Maker 是指那些主动将限价订单（Limit Order）挂在交易簿（Order Book）上，等待其他用户来成交的交易者。这些订单不会立即成交，而是以指定的价格挂起，从而增加了市场订单簿的深度和流动性。Maker 的核心作用是“制造”流动性，他们提供了潜在的成交机会，等待其他交易者来“吃掉”他们的订单。Maker订单通常会改善市场的买卖价差，并为市场参与者提供更佳的交易价格。
- Taker (吃单方): Taker 是指那些直接执行市价订单（Market Order）或立即成交的限价订单，从而“吃掉”交易簿上已有的订单，立即达成交易的交易者。他们的订单会立即从订单簿中移除，因此减少了市场的流动性。Taker 的行为是“消耗”流动性，他们主动与现有的挂单成交，快速完成交易。
- 做市商激励计划的运作方式：
- 如何成为合格的做市商？
- 深入了解市场深度： 通过实时监控和分析交易对的买卖盘口情况，掌握当前的市场深度和流动性分布。理解订单簿的结构，能够帮助你判断在何时、何处挂单能够最大程度地提升市场流动性，并降低自身交易的风险。
- 设定合理的挂单价格： 挂单价格不宜过度偏离当前的市场中间价（Mid-Price），否则订单难以成交，影响资金周转效率。同时，务必密切关注市场波动，合理控制挂单价格的波动范围，设定止损策略，避免因价格剧烈波动而遭受意外损失。利用算法交易工具可以帮助你更精准地控制挂单价格。
- 持续提供流动性： 保持高频、活跃的交易状态，不断地挂单和撤单，根据市场变化调整挂单价格和数量，为市场提供源源不断的流动性。持续性是衡量做市商贡献的重要指标，也是获得更高激励的基础。
- 关注 Kraken 的官方公告： Kraken 可能会根据市场情况和平台发展战略，不定期调整做市商激励计划的规则、奖励机制和考核标准。务必及时关注 Kraken 官方渠道（包括公告、博客、社交媒体等）发布的最新公告，全面了解最新的政策变化，以便及时调整交易策略，最大化收益。
在深入理解做市商激励计划之前，准确区分 Maker（挂单方）和 Taker（吃单方）的概念至关重要，这是理解交易费率结构和流动性贡献的关键：
Kraken 的做市商激励计划旨在通过手续费优惠或奖励，鼓励交易者成为 Maker，为市场提供流动性。Maker 的手续费率通常低于 Taker 的手续费率，以此激励用户挂单而不是直接吃单。这种差异化的费率结构体现了对流动性贡献的认可和奖励。当 Maker 为交易对提供了足够的流动性，并且其交易量达到一定的标准，Kraken 可能会提供更优惠的费率。
在特定情况下，Kraken 甚至可能提供负手续费给做市商。这意味着做市商不仅无需支付交易手续费，反而可以从 Kraken 获得一定比例的返佣或奖励。负手续费通常适用于交易量极其庞大的专业做市商，或者是在流动性匮乏、交易深度不足的交易对上积极提供流动性的做市商。这是一种极具吸引力的激励手段，旨在鼓励更多用户参与到冷门交易对的流动性建设中。
要成为一名合格且成功的做市商，需要具备以下关键要素：
3. 其他降低手续费的方式
除了交易量分级制度和做市商激励计划之外，还有多种途径可以帮助您有效降低在 Kraken 交易所的交易手续费，从而提升交易效率和盈利能力：
- 使用 Kraken Pro 平台： Kraken Pro 平台是专为经验丰富的交易者设计的高级交易界面。相较于基础版 Kraken 平台，Kraken Pro 通常提供更具竞争力的手续费率结构。通过 Kraken Pro，您可以访问更高级的交易工具、图表功能和订单类型，同时享受更低的手续费，尤其适合高频交易和专业交易策略。
- 参与 Kraken 的促销活动： Kraken 会定期推出各种促销活动，旨在奖励用户并鼓励交易。这些活动可能包括手续费折扣、交易量竞赛、特定交易对的手续费减免等。积极参与这些活动可以显著降低您的交易成本。请密切关注 Kraken 官方公告、社交媒体渠道和电子邮件通知，以便及时获取最新的促销信息。
- 关注 Kraken 的合作机构： Kraken 与多家机构建立了合作伙伴关系，例如数字资产管理公司、做市商和经纪商。这些合作机构的用户可能享有特殊的手续费优惠。如果您通过 Kraken 的合作机构进行交易，请务必了解是否有资格享受相关的费用减免。
- 选择合适的交易对： 不同的交易对在 Kraken 平台上可能适用不同的手续费率。一般来说，交易量较大的主流交易对（例如 BTC/USD、ETH/USD）的手续费率通常相对较低。稳定币交易对（例如 USDT/USD、USDC/USD）的手续费率通常也较低，因为其波动性较小，风险较低。在进行交易之前，请务必仔细查看 Kraken 的手续费费率表，选择手续费率较低的交易对，以降低交易成本。
- 长期持有 Kraken（交易所代币）： 许多加密货币交易所都会发行自己的平台代币，并提供持有代币以抵扣交易手续费的优惠政策。尽管 Kraken 目前没有发行官方代币，但未来可能会推出类似计划。请密切关注 Kraken 的官方公告，了解是否有关于平台代币或类似手续费抵扣计划的任何更新。如果 Kraken 推出平台代币，长期持有并使用该代币支付手续费，将可能显著降低您的交易成本。
通过积极利用上述策略，您可以最大限度地降低在 Kraken 上的交易成本，从而提升您的交易利润和整体投资回报率。请务必记住，持续关注 Kraken 的官方公告、博客和社交媒体渠道，及时了解最新的手续费政策更新、促销活动和交易所动态，这是优化交易成本的关键。定期审查您的交易活动和费用支出，并根据市场情况和 Kraken 的政策变化调整您的交易策略，也是至关重要的。
